今年政府工作報告圍繞防范化解重大風險，提出了加強金融機構風險內控，強化金融監(jiān)管統(tǒng)籌協(xié)調，健全對影子銀行、互聯(lián)網(wǎng)金融、金融控股公司等監(jiān)管，進一步完善金融監(jiān)管等一系列具體要求。表明未來一段時間，防控金融風險、強化金融監(jiān)管仍將是金融發(fā)展的重中之重。

一、服務監(jiān)管與合規(guī)將成為金融科技新機遇

云計算、大數(shù)據(jù)、人工智慧等新技術的發(fā)展與應用，為金融機構提供了新的獲客手段，提升了活客能力。國內金融機構將新技術運用于管道、獲客等前臺業(yè)務已經較為成熟。伴隨國內金融風險時有爆發(fā)，金融監(jiān)管缺陷暴露，在去年一系列監(jiān)管調整之后，今年政府工作報告仍秉持金融嚴監(jiān)管態(tài)度。

在“實質重于形式”和“穿透式”監(jiān)管要求下，一方面，監(jiān)管部門存在利用新技術豐富金融監(jiān)管手段，提升監(jiān)管效率的內在需求；另一方面，金融機構也將在內控合規(guī)和風險管理方面運用更多科技手段改造和升級；此外，金融科技公司也將抓住監(jiān)管變革所帶來的發(fā)展機遇，研發(fā)在監(jiān)管和合規(guī)領域的技術應用。因此，利用最新的科技手段服務監(jiān)管和合規(guī)，將成為下一階段金融科技發(fā)展的新機遇。

監(jiān)管科技作為金融科技的一個分支，國際金融協(xié)會將監(jiān)管科技定義為“能夠高效和有效解決監(jiān)管和合規(guī)性要求的新技術”。如果按照監(jiān)管與技術的融合深度將監(jiān)管科技的發(fā)展分為工具應用、效能改善和方式變革三個階段。那么，筆者認為當前國內監(jiān)管科技實踐正處于第二階段末和第三階段初期。加強資訊系統(tǒng)建設，推動監(jiān)管數(shù)據(jù)的統(tǒng)一收集、提升數(shù)據(jù)獲取的即時性、促進資訊分享和數(shù)據(jù)挖掘才能真正實現(xiàn)監(jiān)管效能的改善。在資訊和數(shù)據(jù)融合統(tǒng)一的基礎上，建立數(shù)據(jù)驅動的監(jiān)管和演算法監(jiān)管，才能最終實現(xiàn)監(jiān)管方式的變革。

二、監(jiān)管科技重視程度提高，已在多個領域推進

提到監(jiān)管科技，可能更多想到的是監(jiān)管部門運用新技術來提升監(jiān)管水準。其實，加強監(jiān)管與合規(guī)建設是一個硬幣的兩面。監(jiān)管科技既可以為監(jiān)管機構加強監(jiān)管所用，也可以為金融機構提升合規(guī)建設所用。2017年中國人民銀行宣布成立金融科技委員會以來，監(jiān)管部門運用新技術，提升監(jiān)管效率的步伐在加快。與此同時，金融機構運用監(jiān)管科技降低風控合規(guī)成本方面也在快速建設過程當中。初步梳理下來，監(jiān)管科技已經在以下六個領域有所突破：

一是金融監(jiān)管平臺建設。統(tǒng)一的金融監(jiān)管平臺和基礎設施有助于加強監(jiān)管的穿透力度。全國銀行業(yè)理財資訊登記系統(tǒng)對銀行業(yè)金融機構發(fā)行的理財產品實行集中統(tǒng)一的電子化報告和資訊登記，開啟了對銀行理財市場、業(yè)務和產品的全方位監(jiān)管。近年來，監(jiān)管部門也在運用云計算、分布式、大數(shù)據(jù)等新技術對基礎設施進行了升級和改進，比如網(wǎng)聯(lián)平臺所建立的基于分布式云計算的金融基礎設施就是監(jiān)管實施支付體系監(jiān)控、支撐政策落地、推動行業(yè)宏觀調控和創(chuàng)造市場規(guī)范價值的理想載體。

二是監(jiān)管報告流程數(shù)位化。紙質監(jiān)管報告的數(shù)位化，可以減少監(jiān)管部門和金融機構的人力資源成本支出，有效降低成本。監(jiān)管科技當前已在監(jiān)管報告自動生成、客戶或員工資質審核等多方面大幅降低人員工作量。此外，系統(tǒng)的對接與流程的再造可以強化金融機構對監(jiān)管法規(guī)的理解能力和應變能力，更好實現(xiàn)對監(jiān)管制度的執(zhí)行和落實。

三是反洗錢調查。人民銀行近年來根據(jù)業(yè)務發(fā)展分步上線，不斷升級反洗錢監(jiān)測分析系統(tǒng)、反洗錢監(jiān)管檔案系統(tǒng)，為反洗錢、反恐怖融資以及打擊各類經濟犯罪提供了有力支持。此外，在虛擬的網(wǎng)路環(huán)境里如何確認用戶的真實身份，成為網(wǎng)路應用的關鍵所在。指紋、人臉等生物識別技術在金融業(yè)的廣泛應用，增強了金融機構對客戶的審查能力，有助于反洗錢相關政策的落實。

四是交易監(jiān)控。運用大數(shù)據(jù)分析、人工智慧等技術能夠從大量的交易行為中發(fā)現(xiàn)更多的違規(guī)犯罪線索。比如，已經投入監(jiān)管實踐的上交所和深交所大數(shù)據(jù)監(jiān)察系統(tǒng)，運用機器學習技術從交易風格、持倉特徵、投資偏好、歷史監(jiān)管資訊等維度對投資者進行了“全息高清”畫像，為更準確地識別判斷異常交易模式提供了智能化參考。

五是風險管理。金融機構風險管理中對各類風險指標的預測，都依賴建模、情景分析、壓力測試等。大數(shù)據(jù)、云計算、人工智慧等技術能夠快速處理大規(guī)模數(shù)據(jù)，對更多的變數(shù)進行分析，通過模型自我迭代優(yōu)化，降低情景失真，更好地進行情景測試。還可以實現(xiàn)壓力測試的動態(tài)化，幫助金融機構及時發(fā)現(xiàn)風險并採取處理措施，防止風險積累。

六是監(jiān)管諮詢。人工智慧技術能夠通過案例推理、比較差異、全局化計算和評估風險等手段，為金融機構甚至是監(jiān)管機構提供諮詢服務。2016年IBM收購了Promontory金融集團，共同發(fā)展人工智慧系統(tǒng)，幫助銀行應對金融監(jiān)管。推出的Watson系統(tǒng)通過快速處理和學習法律法規(guī)和案例，分析不同國家監(jiān)管檔之間的關聯(lián)性和差異性，可以幫助金融機構理解監(jiān)管要求、提高對潛在金融犯罪的洞察力以及管理財務風險。人工智慧技術還能夠在數(shù)據(jù)分析的基礎上，開展金融監(jiān)管政策效果的檢驗和評估，未來甚至可以基于金融理論與實踐完善監(jiān)管指標體系，成為市場決策者的智囊。

三、監(jiān)管科技發(fā)展展望

一是監(jiān)管科技基礎設施將進一步完善。加強金融監(jiān)管，必然要求監(jiān)管部門掌握金融體系各類風險相關數(shù)據(jù)。建立各監(jiān)管業(yè)務之間、各市場之間的資訊關聯(lián)，實現(xiàn)跨機構、跨境、跨帳戶的交易運行監(jiān)控，對加強金融監(jiān)管具有重要意義?；诖耍A計未來基于新技術的統(tǒng)一的金融監(jiān)管資訊平臺建設將進一步加快。

二是監(jiān)管科技助推功能監(jiān)管加快實現(xiàn)。伴隨新技術在監(jiān)管科技領域的深入應用，監(jiān)管機構與金融機構實現(xiàn)平臺的對接將成為發(fā)展趨勢。金融監(jiān)管一旦進入到交易層面，就能夠通過產品表面的復雜形式看清業(yè)務的實質，甄別跨行業(yè)、跨市場等復雜業(yè)務的屬性，使目前以機構為導向的監(jiān)管逐漸弱化，強化穿透式監(jiān)管和功能監(jiān)管。

三是監(jiān)管科技生態(tài)加快建立。2015年以來，英國金融監(jiān)管機構積極參與監(jiān)管科技生態(tài)建設，通過“監(jiān)管沙箱”、“創(chuàng)新中心”、“加速器計劃”等機制支持和引導金融機構理解金融監(jiān)管框架，識別創(chuàng)新中的監(jiān)管、政策和法律問題。國內來看，監(jiān)管科技的推進也離不開監(jiān)管部門、金融機構、金融科技公司等多方的共同參與。

根據(jù)國家深化標準化工作改革要求，包括金融大數(shù)據(jù)標準體系在內的一系列金融業(yè)標準體系的建設步伐將進一步加快，有助于營造公平競爭環(huán)境，更好地發(fā)揮市場各方力量。

四是非現(xiàn)場即時監(jiān)管將成趨勢。市場上對監(jiān)管科技持積極樂觀態(tài)度的觀點認為，未來監(jiān)管科技存在取代人工監(jiān)管的可能性。程式化的監(jiān)管有助于市場公平公正，但保持監(jiān)管合理自由裁量權也是應對持續(xù)動態(tài)變化金融市場的必要條件。監(jiān)管科技水準的提高需要專業(yè)人員持續(xù)的輔導，以避免技術風險和道德風險。

未來，新技術的應用會減輕監(jiān)管部門在現(xiàn)場檢查和書面調查方面耗費的大量人工，非現(xiàn)場的即時監(jiān)管將成為未來的主要監(jiān)管方式。